三、金融机构贷款向煤炭企业集中的风险分析
    按照商业银行资产负债比例管理的要求，商业银行需要制订有效的内部措施以限制对单一借款人和相关借款人群体的风险暴露，对单一借款人或单笔大额贷款被约束在一定的比例范围之内。但是这些限制措施的实际执行效果较差。原因在于淮北市规模不大的信贷市场上金融机构都在努力争取市场份额，争取更多的利润。
    在淮北市，由于优质客户较少，所以在信贷市场上对优质客户的竞争激烈，特别是人民银行在破解宏观经济中出现的通货紧缩现象、使用多种货币政策工具来抑制信贷紧缩问题，使国有商业银行地市级分行也不得不重视所在地企业贷款需求的情况下，增加贷款投放是国有商业银行不得不做出的选择。但是在另一方面，国有商业银行已经建立起了有效的贷款风险约束制度，对信贷员实行贷款风险责任终身制，使贷款投放只能满足有效需求，那些信用评级较低的客户无法实现贷款准入。所以，1998年以后淮北市的新增贷款主要投向了那些信用评级较高的企业，由此引发的问题是新增贷款向少数客户群体集中，在原有的基础上更加向经营效益良好的煤炭企业集中。如在2000－2004年间，淮北市金融机构贷款新增31.3亿元，煤炭企业新增18.8亿元，占金融机构新增贷款的60.1％。虽然对煤炭企业的贷款给金融机构带来了巨大的利润，同时也使金融机构承担着巨大的贷款集中风险，在煤炭市场供求状况发生变化时，市场风险也增加贷款集中的风险暴露。
    淮北市煤炭企业经营处于低谷时期，金融机构对煤炭企业贷款的最佳状态是勉强可以维持收息，煤炭企业入不敷出的现金流几乎拖累了淮北市所有金融机构，只是由于宏观经济的复苏才使煤炭企业起死回生，也使金融机构避免了贷款潜在风险的完全暴露。但是目前淮北市贷款集中的现象表明金融机构仍然无法有效控制贷款集中风险。
    四、政策性建议
    1、金融机构要积极支持地方经济的结构调整。淮北市正在积极进行经济结构调整，作为金融机构而言，要通过信贷支持的方式支持地方经济结构调整。金融机构经营要有长远发展的意识和思路，充分认识到地方经济结构的有效调整将会拓展金融机构的市场空间，增加金融机构的生存和盈利能力，从而增加金融机构抵御风险的能力。
    2、金融机构要优化信贷资产结构。新增贷款向某些行业集中的状况表明金融机构不能有效避免经济增长波动的风险，这是金融机构经营水平欠佳的典型表现。从发展和增强竞争力的角度来看，金融机构必须要重视信贷资产结构的调整，尤其要避免贷款向个别行业和个别的企业集团集中，使经营可以尽量规避经济增长波动所形成的市场风险，维持经营的稳健和良好的竞争力。
    3、监管机关要提高对宏观经济走势及对金融机构经营影响的判断能力。有效银行监管的基础条件之一，就是经济稳定增长和低通货膨胀率。中国经济增长过程的资金需求有较大部分是来自于金融机构的贷款，特别是近几年中国经济的货币化程度（M2/GDP）进一步增加，金融机构贷款承受的经济风险有增无减，金融监管机关应该有能力对金融机构进行有效的风险提示，避免不良贷款的大量增加。


参考资料：
1、1980－2004年淮北市统计年鉴。
2、人民银行淮北市中心支行货币统计资料。